機(jī)構(gòu)認(rèn)為：取消通信行程卡“星號”標(biāo)記，最為利好的或許就是線下服務(wù)業(yè)。比如旅游、餐飲和住宿等等。而實(shí)際上，“星號”標(biāo)記取消，大家在行程上相對會自由一些，人員流動會更加密集一些，那么社會化活動就會增加，對于消費(fèi)的提振不言而喻。

A股市場風(fēng)格或有轉(zhuǎn)向，大消費(fèi)投資機(jī)會再次顯現(xiàn)。

此前我們說過，穩(wěn)增長或貫穿全年的主線，而從推動看，如果說上半年核心是以基建提振經(jīng)濟(jì)，那么下半年的核心或是以消費(fèi)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。所以我們看到，年初更多的是基建項(xiàng)目等的落地和推動，而二季度以來更多的還有汽車以及家電等消費(fèi)行動的公布。

而如果結(jié)合A股市場，從近兩周開始，大消費(fèi)類品種就已經(jīng)開始蠢蠢欲動，在昨日防疫行動優(yōu)化出爐之后，今日板塊就迎來集中的上漲，驅(qū)動力可見一斑。

因此，接下來對于消費(fèi)提振的配置，應(yīng)該說不可或缺。從昨日市場的下跌看，賽道股的大跌，顯然是有資金的調(diào)倉換股，而目的或許就是資金的先知先覺。再疊加今日消費(fèi)板塊的集體異動，這種跡象就性對明朗一些。

總結(jié)一下：經(jīng)濟(jì)有支撐和提振，向好預(yù)期明顯，市場流動性相對充裕，指數(shù)整體環(huán)境向好，仍具備繼續(xù)上行的基礎(chǔ)和動力。而結(jié)構(gòu)上，消費(fèi)板塊迎來重要提振，此前整體疲軟下，當(dāng)前也或迎來階段性的配置價值。