大額存款的外延比較寬泛，對(duì)小銀行來(lái)說(shuō)5萬(wàn)以上也叫大額存款，但對(duì)大銀行來(lái)說(shuō)可能20萬(wàn)以上才叫大額存款，所以要與結(jié)構(gòu)性存款比較是比較困難的。故這里的大額存款應(yīng)該是指商業(yè)銀行發(fā)行的大額存單，二者的區(qū)別有哪些呢？
概念不同。大額存單是由銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資者發(fā)行的以人民幣計(jì)價(jià)的記賬式大額存款憑證。而結(jié)構(gòu)性存款是指商業(yè)銀行吸收的嵌入金融衍生品的存款。
性質(zhì)不同。按照官方解釋，大額存單屬于存款類金融產(chǎn)品，是銀行一般性存款；而結(jié)構(gòu)性存款雖然是存款類金融產(chǎn)品，但不屬于一般性存款。
風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)不同。大額存單屬于保本保息固定收益類產(chǎn)品，且受存款保險(xiǎn)條例保護(hù)，50萬(wàn)之內(nèi)幾乎零風(fēng)險(xiǎn)；而結(jié)構(gòu)性存款無(wú)論保本型還非保本型，收益都是浮動(dòng)的，且只有投資于存款部分受到存款保險(xiǎn)條例保護(hù)，掛鉤衍生品部分本金并未納入保險(xiǎn)范圍，因此其綜合風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)高于大額存單。
起存金額不同。大額存單按照監(jiān)管規(guī)定，個(gè)人投資者至少20萬(wàn)起存，機(jī)構(gòu)投資者1000萬(wàn)起存；結(jié)構(gòu)性存款目前多數(shù)銀行是5萬(wàn)起存。
支取方式和收益計(jì)算規(guī)則不同。大額存單可以提前支取，且利率靠檔計(jì)算。到期支取的，利息以票面利率執(zhí)行；而結(jié)構(gòu)性存款不能提前支取，到期收益率由銀行投資實(shí)際盈虧狀況決定，沒(méi)有固定收益率。
投資結(jié)構(gòu)性存款，需要特別注意以下兩點(diǎn):
1.結(jié)構(gòu)性存款收益波動(dòng)較大。在2019年1月到期的結(jié)構(gòu)性存款中有708只到期，未達(dá)到預(yù)期收益率的有143只，未達(dá)標(biāo)率20.2%，且平均收益率只有3.82%，并不像吹噓一樣高。而非結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品未達(dá)標(biāo)率僅0.05%，且平均收益率達(dá)4.38%。
2.結(jié)構(gòu)性存款容易與結(jié)構(gòu)性理財(cái)混淆。按照監(jiān)管要求，發(fā)行結(jié)構(gòu)性存款的金融機(jī)構(gòu)必須要有衍生品交易業(yè)務(wù)資質(zhì)，但是就目前4000多家金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，有資質(zhì)的中資銀行僅有53家，包括5家國(guó)有銀行，11家全國(guó)性股份制銀行，22家城商行和15家農(nóng)商行。外資銀行和外國(guó)銀行有72家，比中資銀行還多。所以，有時(shí)候個(gè)別銀行會(huì)把結(jié)構(gòu)性理財(cái)包裝成結(jié)構(gòu)性存款進(jìn)行銷售，需要投資者注意區(qū)分。