銀行存款利率是由央行公布調(diào)整，雖然說(shuō)各個(gè)銀行可以進(jìn)行調(diào)整利率但是需要在一定的幅度空間以?xún)?nèi)并且需要申請(qǐng)。
那么，看待銀行存款利率是否會(huì)上升，就要看待央行有無(wú)加息的意向，或者說(shuō)現(xiàn)在市場(chǎng)具不具備升息的條件。
個(gè)人的觀點(diǎn)是：2019年、2020年將會(huì)加息至少一次。
可能很多讀者都會(huì)反對(duì)這樣的觀點(diǎn)，認(rèn)為現(xiàn)在實(shí)體經(jīng)濟(jì)難做，不降息就已經(jīng)很不錯(cuò)了，還加息，實(shí)體經(jīng)濟(jì)想復(fù)蘇都困難。
銀行的升降息，考慮的因素有很多，實(shí)體經(jīng)濟(jì)更是重要的參考標(biāo)的。但是，不一定一直處于低利率條件下的經(jīng)濟(jì)就對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)有利。
個(gè)人的觀點(diǎn)如下：
1、通貨膨脹率維持在2%，具有加息的背景。
一看到通貨膨脹維持在同比增長(zhǎng)2%的水平，很多讀者就認(rèn)為不具備重要的參考價(jià)值。但個(gè)人并不這么認(rèn)為。
這存在意識(shí)上的差別，當(dāng)所有人都在參考公布通貨膨脹率的時(shí)候，那么就極具有參考意義。
在大家認(rèn)知商品中，往往漲價(jià)的認(rèn)知更多一些，房產(chǎn)、餐飲等，甚至都沒(méi)有降價(jià)的感知。這存在片面性。很多國(guó)際價(jià)格的商品銅、鐵、鋅、鋼等等總額度大，在一些時(shí)間中存在著降價(jià)。
還有，超市商品打折，也是降價(jià)，但是沒(méi)有被統(tǒng)計(jì)在內(nèi)。
所以，看待數(shù)據(jù)，有數(shù)據(jù)本身的價(jià)值與全面性，并不能把自己的認(rèn)知強(qiáng)加于數(shù)據(jù)之上。這種認(rèn)知有些不對(duì)。
長(zhǎng)期公布通貨膨脹率處于2%水平，就通脹而言，有著背景支持。
2、銀行存貸款利率，長(zhǎng)期處于歷史低位。
從歷史銀行存貸款水平的角度看：
三個(gè)月定期存款利率為1.1%，六個(gè)月定期存款利率為1.3%，一年定期存款利率為1.5%，二年期定期存款利率為2.1%，三年期定期存款利率為2.75%。
現(xiàn)階段存款利率處于歷史存款利率水平的低位，并且自2015年10月24日央行公布調(diào)整銀行存貸款利率之后，并沒(méi)有再次進(jìn)行調(diào)整。
甚至可以說(shuō)是歷史最長(zhǎng)未調(diào)整銀行存貸利率的時(shí)間，至2019已經(jīng)達(dá)到了4年，10月份將步入第五年。
從時(shí)間的角度看，也有著調(diào)整存貸款利率的周期性。
3、對(duì)于經(jīng)濟(jì)而言，利率長(zhǎng)期處于歷史低位，可能促使泡沫的存在。
2018年經(jīng)濟(jì)會(huì)議以及2019年對(duì)于經(jīng)濟(jì)指示中提到了“影子銀行”。但是“影子銀行”為什么存在？
個(gè)人的觀點(diǎn)是，現(xiàn)階段的銀行利率實(shí)在是太低了。儲(chǔ)戶(hù)在銀行儲(chǔ)蓄與貨幣基金、理財(cái)?shù)漠a(chǎn)品中，更加偏愛(ài)貨幣基金以及理財(cái)產(chǎn)品，而不偏愛(ài)儲(chǔ)蓄、定期存款。重要的原因就是，銀行存款利率相對(duì)低。
而貸款利率也低，針對(duì)性對(duì)于房產(chǎn)貸款利率定向上浮，所以更偏愛(ài)于房產(chǎn)貸款。而實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貸款，更多的是通過(guò)“影子銀行”貸款，本來(lái)4.35%-4.9%區(qū)間的貸款年利率。在“影子銀行”里提高至7%-12%。
所以，低利率狀態(tài)下，能夠促進(jìn)資金流入市場(chǎng)。但是由于“影子銀行”的存在，提高了實(shí)體企業(yè)的貸款成本、融資成本。
這種存在，還不如提高一定的貸款利率，直接促進(jìn)銀行資金流入至實(shí)體企業(yè)、發(fā)展實(shí)體企業(yè)。
所以，從通脹環(huán)境、利率水平、時(shí)間，以及“影子銀行”的存在，2019年、2020年具有提高銀行利率的可能。